일단 전 수학천재는 아닙니다만...

잃지 않는 투자법이라고 해서

"그냥 아무것도 안하면 잃지 않는거 아닌가?" 라는 생각이 들었는데

실제로 유튜브 내용을 보면

이런 내용입니다.

핵심은 클로드 섀넌이 제시한 도깨비 이론은 주가가 하루 100% 상승과 50% 하락을 반복해도 단순 보유 시 자산이 제자리에 머무는 현상이 있는데, 횡보장에서 현금과 위험자산 비율을 50:50으로 유지하면 리밸런싱을 수행하면서 상승장없이도 복리 유지가 가능하다는 얘기입니다.

약간 커버드콜과 유사한 부분이 있는데,

• 자산이 진동하다 제자리로 오면 이기고

• 한쪽으로 강하게 추세를 타면 지는 구조이며

• 변동성을 파는 포지션이라는 점인데

오르면 판다 = 콜매도와 비슷한 구조를 가집니다.

그렇다고해서 커버드콜이 무조건 수익이 되는건 아닙니다...

이 전략은 횡보장에서는 유효한데 변동성이 큰 장에서는 ( 큰 상승, 하락장 ) 이윤이 극히 낮거나 손해를 보기 쉬운 구조입니다. 그래서 하락장에서는 규칙을 정해서 손절하는 습관을 길들여야합니다.

실제로 하락장에서는 연속 하락의 패턴이 많기 때문에 10% 이상 손해다 = 손절 이 필요하며, 단시간 내에 30~40%까지 손실이 일어나기 때문입니다.

그럼 레버리지로 하면 더 커지는거 아니냐? 라고 하실 수 있습니다만,

레버리지는 이런 복리 효과를 누리기 어려운데, 20% 하락, 40%하락, 25% 상승, 50%상승임에도 원금 복구가 안되기 때문입니다..

그래서 투자의 규칙이 중요하다는 얘기입니다.

자세한 내용은 유튜브를 보시거나 내용을 텍스트로 간추려서 보고 싶으시면 https://uclif.yeobak.com/result/3151cfd5-699a-43cd-86eb-508e936495ff 여기를 보시면 됩니다.

다시한번 말씀드리지만 투자는

• 자신과의 약속을 지키는 것

• 전두엽의 충동을 이겨내야하는 것

• 현금 비중을 항상 유지하는 것

• 국장과 L자들어간 주식은 하지 않는다

이렇게 규칙을 정해서 하시는게 큰 이득은 없더라도 장기간 꾸준한 수익을 올리실 수 있는 길입니다.